五金材料明細(xì)表五金電料明細(xì)及清單公司自成立以來，一直堅持高端電鍍設(shè)備及其配套設(shè)備的自主研發(fā)與創(chuàng)新，注重技術(shù)革新，持續(xù)進行研發(fā)投入，近三年來，保持7.5%以上的研發(fā)投入率，現(xiàn)已發(fā)展成為行業(yè)領(lǐng)先的電鍍設(shè)備制造企業(yè)。公司在電鍍設(shè)備市場保持專注、持續(xù)創(chuàng)新，在國內(nèi)的市場占有率高、客戶認(rèn)可度高、市場競爭力強，其中垂直連續(xù)電鍍設(shè)備廣泛應(yīng)用于高效能計算機、服務(wù)器、大數(shù)據(jù)中心、高端通訊設(shè)備、人工智能、云儲存等領(lǐng)域，下游客戶已覆蓋大多數(shù)國內(nèi)一線PCB制造廠商。

　　報告期內(nèi)，公司圍繞發(fā)展戰(zhàn)略和生產(chǎn)經(jīng)營目標(biāo)，在公司管理提升、研發(fā)創(chuàng)新成果、產(chǎn)品推陳出新等方面均取得顯著成效。但受制于全球經(jīng)濟恢復(fù)緩慢、PCB行業(yè)需求疲軟的環(huán)境下，公司2023年度經(jīng)營成果完成不及預(yù)期。2023年度，公司實現(xiàn)營業(yè)收入90,922.99萬元，較上年同期下降10.13%；實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤為15,142.75萬元，較上年同期下降29.01%，實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤為13,533.30萬元，較上年同期下降32.39%。

　　創(chuàng)新研發(fā)是公司賴以發(fā)展的根基。公司根據(jù)未來發(fā)展戰(zhàn)略，積極投入多項新產(chǎn)品研發(fā)，樹立技術(shù)創(chuàng)新以效益為中心，并著眼于技術(shù)成果產(chǎn)業(yè)化，形成規(guī)模生產(chǎn)能力，進一步增強公司的競爭優(yōu)勢。研發(fā)創(chuàng)新的核心還是在人。公司腳踏實地，不唯學(xué)歷論，不做面子工程，講求每個技術(shù)研發(fā)人員實實在在創(chuàng)造價值。報告期內(nèi)，公司研發(fā)費用8,012.83萬元，占當(dāng)年營業(yè)收入8.81%。公司共擁有研發(fā)人員223人，約占員工總數(shù)的17.00%。2023年，公司共申請專利90項，獲得授權(quán)專利59項，其中授權(quán)發(fā)明專利2項。持續(xù)不斷的研發(fā)投入、專利技術(shù)的陸續(xù)增多，為公司持續(xù)保持技術(shù)領(lǐng)先、形成長期發(fā)展優(yōu)勢奠定了堅實的基礎(chǔ)。

　　報告期內(nèi)，公司PCB領(lǐng)域，首臺水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備經(jīng)客戶成功驗收、水平DES線蝕刻的厚銅產(chǎn)品在終端客戶處驗證成功，標(biāo)志著公司在厚銅、細(xì)線路、高階HDI及薄板等產(chǎn)品市場嶄露頭角，完美契合人工智能、高速網(wǎng)絡(luò)和智能汽車系統(tǒng)等對高端HDI、高速高層PCB的結(jié)構(gòu)性需求；陶瓷電鍍、移載式vcp等設(shè)備聚焦細(xì)分市場，市場需求潛力不斷釋放。通用五金領(lǐng)域，五金連續(xù)電鍍線突破環(huán)保限制，安全、節(jié)能、環(huán)保、高標(biāo)準(zhǔn)、智能化生產(chǎn)，可實現(xiàn)“黑燈工廠”，具有廣泛的市場前景。新能源領(lǐng)域，硅片垂直連續(xù)電鍍量產(chǎn)線H）成功出貨，突破中試線產(chǎn)能限制實現(xiàn)量產(chǎn)，為設(shè)備后續(xù)提升指明方向，標(biāo)志著公司光伏電鍍設(shè)備取得重大成果；24靶真空磁控濺射設(shè)備的成功研制并在廠內(nèi)驗證、真空鍍鋁設(shè)備的啟動研制，標(biāo)志著公司在鋰電正負(fù)極材料設(shè)備上雙向發(fā)力，致力于為客戶提供一體化服務(wù)。此外，東莞公司也可提供各類水平式載板設(shè)備，包括不限于垂直顯影/退膜/閃蝕線、傾斜框架非接觸式設(shè)備、水平三點式非接觸式設(shè)備等，豐富公司產(chǎn)品線。

　　報告期內(nèi)，2023年6月公司成功發(fā)行GDR并在瑞士交易所上市流通，成為江蘇省科創(chuàng)板第一家發(fā)行GDR的公司；GDR所得款項部分凈額用于布局境外銷售網(wǎng)絡(luò)，為未來產(chǎn)能擴張奠定基礎(chǔ)。2023年11月成立東威科技（泰國）有限公司，為承接PCB行業(yè)發(fā)展、優(yōu)化戰(zhàn)略布局、拓寬海外業(yè)務(wù)，公司擬在泰國投資建設(shè)生產(chǎn)基地。泰國生產(chǎn)基地投資，是公司全球化戰(zhàn)略的第一步，也是與東南亞地區(qū)及全球客戶深化合作的重要一步。有利于提升公司在全球范圍內(nèi)的銷售能力，加大海外重點地區(qū)的輻射滲透力度，增強品牌全球影響力與知名度，不斷強化在全球電鍍設(shè)備領(lǐng)域中的行業(yè)領(lǐng)先地位，持續(xù)強化公司的品牌影響力與核心競爭力。

　　報告期內(nèi)，公司廣德PCB垂直連續(xù)電鍍設(shè)備擴產(chǎn)（一期）項目結(jié)項，廠房建設(shè)完畢并投入使用，累計生產(chǎn)廠房面積達10萬平米，以更好保障PCB領(lǐng)域垂直連續(xù)電鍍設(shè)備訂單生產(chǎn)；昆山東定路真空廠房項目開建，目前已投入使用，為公司新增1萬平廠房面積，有效提升公司新能源業(yè)務(wù)領(lǐng)域生產(chǎn)產(chǎn)能；常熟高端表面處理裝備生產(chǎn)基地項目開工建設(shè)，并計劃于2024年6月投產(chǎn)使用，預(yù)計將為公司新增5萬平米廠房面積，更好應(yīng)對未來通用五金表面處理領(lǐng)域的訂單增加。昆山新能源設(shè)備擴能項目推進順利，并已于2024年4月2日取得不動產(chǎn)權(quán)證書，為項目的開展提供了必要的保障。

　　公司是全球領(lǐng)先的電鍍設(shè)備制造商，主要從事高端精密電鍍設(shè)備及配套設(shè)備的研發(fā)、設(shè)計、生產(chǎn)及銷售，致力于為客戶提供高效、環(huán)保、智能的高端精密電鍍解決方案。目前，公司的產(chǎn)品主要面向PCB電鍍領(lǐng)域、通用五金電鍍領(lǐng)域、新能源電鍍領(lǐng)域，公司的垂直連續(xù)電鍍設(shè)備在中國的市場占有率在50%以上。公司憑借在PCB電鍍設(shè)備領(lǐng)域深厚的技術(shù)積累與領(lǐng)先的市場地位，向通用五金電鍍領(lǐng)域和新能源電鍍領(lǐng)域進行業(yè)務(wù)拓展和延伸，構(gòu)建了應(yīng)用領(lǐng)域覆蓋廣泛的業(yè)務(wù)布局。

　　公司于2021年6月15日在上海證券交易所科創(chuàng)板掛牌上市（股票代碼：688700），是目前國內(nèi)唯一一家純精密電鍍設(shè)備及技術(shù)服務(wù)的科創(chuàng)板上市公司。公司總員工人數(shù)超過1,300人，在江蘇昆山、安徽廣德、廣東東莞均配有生產(chǎn)研發(fā)基地，此外公司還在江蘇常熟、泰國曼谷布局了生產(chǎn)基地。公司曾獲國家專精特新“小巨人”企業(yè)、國家高新技術(shù)企業(yè)、江蘇省專精特新企業(yè)、江蘇省東威節(jié)能型環(huán)保電鍍設(shè)備工程技術(shù)研究中心等多項榮譽，多次獲評“首臺套”設(shè)備榮譽，實現(xiàn)了多個行業(yè)第一。子公司廣德東威也獲得國家專精特新“小巨人”企業(yè)、國家高新技術(shù)企業(yè)、安徽省首臺（套）重大技術(shù)裝備、安徽省工業(yè)設(shè)計中心等多項榮譽。

　　公司技術(shù)起源于A系列垂直連續(xù)電鍍設(shè)備（VCP），此時傳動系統(tǒng)采用的是傳統(tǒng)鏈條式；后隨著公司業(yè)務(wù)發(fā)展，不斷加大創(chuàng)新研發(fā)技術(shù)資金投入，對A系列的鏈條式傳動進行了顛覆式變革，研發(fā)出了專利級的鋼帶式傳動，開發(fā)出了行業(yè)首創(chuàng)的B系列VCP，提升了設(shè)備的導(dǎo)電均勻性和壽命，并降低了客戶的維護與保養(yǎng)成本。公司在鋼帶式傳動專利的加持下，繼續(xù)研發(fā)創(chuàng)新，豐富產(chǎn)品矩陣，形成了當(dāng)下VCP家族五大品類：VCP-B系列、VCP-K系列、VCP-R系列、移載式VCP、陶瓷VCP。公司在保持垂直連續(xù)電鍍設(shè)備的行業(yè)龍頭地位下，也不斷在水平濕制程設(shè)備中探索。經(jīng)過幾年技術(shù)沉淀及客戶驗證配合，目前也已形成了部分成熟的水平濕制程設(shè)備，如水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備、DES線（厚銅細(xì)線路蝕刻設(shè)備），同時，公司也在繼續(xù)積極研發(fā)其他水平濕制程設(shè)備，進一步豐富水平濕制程設(shè)備家族。

　　通用五金領(lǐng)域常用電鍍來進行表面處理，傳統(tǒng)印象上總是一種“臟亂差”的生產(chǎn)場景，公司龍門式電鍍設(shè)備及五金連續(xù)電鍍線的使用，可以改變這種傳統(tǒng)印象，讓客戶實現(xiàn)安全、節(jié)能、環(huán)保、高標(biāo)準(zhǔn)、智能化生產(chǎn)。目前兩款設(shè)備產(chǎn)品已成熟，并有多家客戶驗證。

　　公司持續(xù)推動產(chǎn)品更新升級，積極開拓新興市場領(lǐng)域產(chǎn)品應(yīng)用及縱深發(fā)展，憑借持續(xù)的研發(fā)投入和市場開拓，建立了高度自主研發(fā)的核心技術(shù)體系及深厚的市場客戶資源優(yōu)勢，實現(xiàn)了良好的經(jīng)營業(yè)績與較高的成長性。公司對新能源市場前瞻布局，在鋰電行業(yè)電鍍設(shè)備端建立了先發(fā)優(yōu)勢和領(lǐng)先地位，是目前全球唯一實現(xiàn)新能源鋰電鍍膜設(shè)備（也稱為“卷式水平膜材電鍍設(shè)備”、“水電鍍”）規(guī)模量產(chǎn)的企業(yè)；同時，也在光伏行業(yè)電鍍設(shè)備端積極布局，積極探索銅代銀技術(shù)。

　　公司2023年的產(chǎn)品與2022年相比，設(shè)備品類在豐富，設(shè)備技術(shù)在升級，公司涉及的三大領(lǐng)域設(shè)備如下：

　　公司建立了完善的合格供應(yīng)商管理制度。建立了《新供應(yīng)商評鑒流程》，通過產(chǎn)品質(zhì)量、供貨能力、服務(wù)能力、付款條件等要素來選擇供應(yīng)商，多家詢價、比價、議價。采購部依據(jù)公司建立的《供應(yīng)商業(yè)績評定流程》制度，每年定期對供應(yīng)商原材料的質(zhì)量、價格、交貨及時性、服務(wù)情況等進行動態(tài)考核，記錄于《供方業(yè)績評定表》，并更新《合格供應(yīng)商名錄》。對于有些開發(fā)試用物料，應(yīng)首先考慮在合格供應(yīng)商處購買，如無合適對象，則依《供方評價記錄表》處理。

　　公司目前采取以產(chǎn)定購與合理備庫相結(jié)合的采購模式。生產(chǎn)部門在核對原材料庫存情況后，會依據(jù)生產(chǎn)計劃填制請購單并由采購部門進行原材料采購；此外，公司會依據(jù)過往訂單及對未來訂單的合理預(yù)測，對部分通用的標(biāo)準(zhǔn)化原材料進行合理備庫。

　　采購原材料主要包括五金件、電器類、結(jié)構(gòu)件、槽體類、整流機、機械手等。這些材料供應(yīng)商大部分為生產(chǎn)制造商，部分電器產(chǎn)品通過一級代理或經(jīng)銷商購買。這些原材料中，標(biāo)準(zhǔn)件大部分國產(chǎn)化，除非客戶有特殊的進口要求，原材料端不存在進口依賴，不存在“卡脖子”情況。

　　原材料的采購必須從《合格供應(yīng)商名錄》中選取最適合的供應(yīng)商，供應(yīng)商交貨入廠由倉庫進行數(shù)量驗證，原材料及輔料由倉庫通知品管部進行品質(zhì)驗證，每年度由采購部定期對供應(yīng)商進行評價。

　　經(jīng)過多年的業(yè)務(wù)實踐，公司已逐步形成訂單式生產(chǎn)和適度預(yù)生產(chǎn)相結(jié)合的生產(chǎn)模式。公司主要采取訂單式生產(chǎn)模式，生產(chǎn)計劃的制定、原材料的采購、產(chǎn)品制造與安裝調(diào)試等均以相應(yīng)的合同訂單為基礎(chǔ)；在未來訂單有合理預(yù)期的情況下，為縮短交貨周期，公司亦會根據(jù)實際情況進行適度的預(yù)生產(chǎn)。同時，通過模塊化分段技術(shù)與節(jié)拍式生產(chǎn)技術(shù)，公司顯著提升了生產(chǎn)效率。公司生產(chǎn)過程中部分具有通用性并非核心部分的定制化材料，主要通過定制件采購的方式取得，少部分依靠委托加工方式獲取。

　　公司建立了完善的生產(chǎn)管理流程，能夠快速、有效處理客戶訂單。同時各個事業(yè)部均能夠?qū)ιa(chǎn)排期和物料管理進行統(tǒng)籌安排，協(xié)調(diào)生產(chǎn)、采購和倉庫等相關(guān)部門，從而能夠保障生產(chǎn)的有序進行，加快設(shè)備的交貨速度，提高設(shè)備的質(zhì)量。公司的生產(chǎn)并不受季節(jié)性影響。

　　目前，昆山總部以研發(fā)、銷售為主，兼具部分生產(chǎn)功能。廣德東威是公司的主要生產(chǎn)基地。伴隨公司快速發(fā)展、客戶需求的變化以及產(chǎn)能布局的調(diào)整，公司不斷增加研發(fā)、銷售及生產(chǎn)基地。

　　對于部分具有通用性且非核心部分的定制化材料，主要包括定制件采購和委托加工兩種方式。定制件采購是指由公司向外協(xié)方直接采購非標(biāo)零部件，外協(xié)方依據(jù)公司提供的技術(shù)參數(shù)、產(chǎn)品圖紙進行原材料采購并完成該等產(chǎn)品的生產(chǎn)加工。委托加工是指公司向外協(xié)方提供原材料和技術(shù)參數(shù)，并支付委托加工費用，由外協(xié)方按相關(guān)技術(shù)參數(shù)和產(chǎn)品圖樣進行非標(biāo)零部件的生產(chǎn)加工，如鐳射加工、烤漆加工等。

　　目前，與公司合作的外協(xié)廠商均來自于通用性較強的行業(yè)，工藝較為成熟，不存在明顯的技術(shù)困難，因此公司對外協(xié)廠商不存在依賴。

　　公司致力于為客戶提供優(yōu)質(zhì)可靠的產(chǎn)品，同時努力不斷提高客戶滿意度，增強公司的競爭力和擴大市場份額。

　?。?）產(chǎn)品設(shè)計。公司建立了《與顧客有關(guān)的過程控制程序》，明確并確保公司滿足客戶的需求通過評審、驗證和確認(rèn)程序確保產(chǎn)品質(zhì)量。公司采用嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)，以確保公司的產(chǎn)品設(shè)計和開發(fā)符合客戶的需求。

　?。?）物資采購。公司建立了《采購供應(yīng)程序》，在原材料入庫或進入公司的制造流程之前，公司采用嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)來選擇供應(yīng)商和檢查來料、組件和其他物資。例如，原材料采購須從《合格供應(yīng)商名錄》中選取適合的供應(yīng)商，供應(yīng)商交貨時，所有貨品須提供《送貨單》并依據(jù)《進料檢驗規(guī)范》檢驗。

　?。?）生產(chǎn)制造。公司在制造過程的所有關(guān)鍵階段建立了質(zhì)量控制措施，明確定義了操作管理和控制原材料和組件、工藝和檢驗活動的程序。公司嚴(yán)格控制生產(chǎn)條件，并進行在線和抽樣測試，以確保只有合格的產(chǎn)品才能進入下一道工序。公司生產(chǎn)的設(shè)備經(jīng)場內(nèi)初次調(diào)試后并經(jīng)客戶認(rèn)可后發(fā)貨。到達客戶廠區(qū)后，進行正式安裝調(diào)試，達到《規(guī)格書》規(guī)定的技術(shù)參數(shù)和指標(biāo)后，簽署《客戶確認(rèn)單》。

　?。?）售后服務(wù)。質(zhì)保期內(nèi)，公司會提供免費的售后服務(wù)。在設(shè)備調(diào)試完成前或根據(jù)客戶要求，公司會向客戶的操作人員提供1次免費的操作培訓(xùn)，并確?？蛻舻牟僮魅藛T能夠根據(jù)《設(shè)備操作規(guī)范》的指示操作設(shè)備。公司也會提供《設(shè)備操作規(guī)范》，以供客戶持續(xù)不斷內(nèi)部培訓(xùn)操作人員。在質(zhì)量保證期及保證范圍內(nèi)，當(dāng)設(shè)備出現(xiàn)故障導(dǎo)致不能正常時，經(jīng)客戶告知后，公司會及時響應(yīng)，并在合理期限內(nèi)解決。質(zhì)保期后，公司亦會提供有償提供維修服務(wù)，維修服務(wù)的具體內(nèi)容由雙方另行簽署協(xié)議約定。

　?。?）產(chǎn)品質(zhì)保。公司產(chǎn)品質(zhì)保期通常為1年，質(zhì)保責(zé)任范圍包括設(shè)備及隨機附件、配套軟件的費用、包裝費、運輸費、運輸保險費、安裝調(diào)試費和培訓(xùn)費，并在按照產(chǎn)品價格的5%-10%規(guī)定質(zhì)量保證金（具體比例視合同約定）。

　　按是否為最終客戶，銷售模式可分為直銷、經(jīng)銷。公司以直銷為主，經(jīng)銷為輔。因公司產(chǎn)品主要是定制化設(shè)備，需要與終端客戶提前溝通客戶需求。同時，也存在少量經(jīng)銷業(yè)務(wù)，但又不同于傳統(tǒng)意義上的經(jīng)銷。直銷方式是最傳統(tǒng)、最常見的銷售方式之一，均可用于公司各類設(shè)備領(lǐng)域。

　　公司具體的經(jīng)銷模式如下：一是終端客戶指定模式，即公司需要通過終端客戶認(rèn)可的經(jīng)銷商提供商品與服務(wù)；二是電鍍液廠商（或貿(mào)易商）搭售設(shè)備模式，即經(jīng)銷商采用向終端客戶搭售公司設(shè)備的方式銷售電鍍液；三是一般設(shè)備貿(mào)易商模式，即公司主動尋求與知名終端客戶合格供應(yīng)商（經(jīng)銷商）的合作機會。經(jīng)銷方式更多地應(yīng)用在公司PCB設(shè)備領(lǐng)域。

　　按訂單獲取方式，銷售模式可分為會銷、面銷。會銷方面，公司經(jīng)常參加各種展會、行業(yè)集會，提升公司知名度，推廣公司新設(shè)備，獲取客戶訂單。目前，公司已加入CPCA（中國印制電路行業(yè)協(xié)會）、HKPCA（中國香港線路板協(xié)會）、TPCA（中國電路板協(xié)會）、CSEA（中國表面工程協(xié)會）、CEMIA（中國電子材料行業(yè)協(xié)會）等協(xié)會。此種方式均可適用于公司PCB設(shè)備領(lǐng)域、五金表面處理設(shè)備領(lǐng)域及新能源設(shè)備領(lǐng)域。

　　公司作為定制化設(shè)備生產(chǎn)商，面銷可以更直接地了解客戶需求，這對于公司來說意義重大，此種銷售方式均可適用于公司所有的設(shè)備領(lǐng)域。其中，對于長期合作、數(shù)量金額較大的客戶，公司一般會采取簽訂合作框架協(xié)議，然后根據(jù)客戶情況分批轉(zhuǎn)化為正式訂單，分批分階段簽署對應(yīng)的銷售合同，再根據(jù)合同時間安排發(fā)貨。這種方式在公司新能源設(shè)備領(lǐng)域較為明顯。

　　按銷售區(qū)域分，銷售模式可分為內(nèi)銷、外銷。公司目前以內(nèi)銷為主，外銷為輔。截止目前，公司已將設(shè)備銷售至境外地區(qū)，主要分布在歐洲（德國、北馬其頓等國）、東南亞（泰國、印度、越南、馬來西亞等國）、北美洲（墨西哥等國）、日本、韓國和中國等國家或地區(qū)。目前公司的三個領(lǐng)域的設(shè)備（PCB領(lǐng)域、五金表面處理領(lǐng)域及新能源領(lǐng)域）均已出口至國外，其中新能源鍍膜設(shè)備還獲得日本TDK集團的“優(yōu)質(zhì)供應(yīng)商”榮譽。

　　電鍍作為制造業(yè)的四大基礎(chǔ)工藝（熱、鑄、鍛、鍍）之一，是利用電流電解作用將金屬沉積于電鍍件表面，從而形成金屬涂層的工藝過程。從下游應(yīng)用場景來看，電鍍可以分為PCB電鍍、通用五金電鍍、新能源電鍍等多個領(lǐng)域。PCB電鍍主要用于PCB的生產(chǎn)制造，它隨著我國電子信息產(chǎn)業(yè)發(fā)展和全球PCB產(chǎn)業(yè)中心向亞洲轉(zhuǎn)移而逐漸發(fā)展壯大。通用五金電鍍是機械、汽車、航空、航天等制造業(yè)的重要加工環(huán)節(jié)，是中國電鍍產(chǎn)業(yè)的基礎(chǔ)。新能源電鍍，一方面主要應(yīng)用于鋰電中的動力電池、儲能電池和消費電子電池行業(yè)制作正負(fù)極材料中的復(fù)合銅箔、復(fù)合鋁箔，也可用于各個行業(yè)柔性材料的金屬化處理；另一方面，也用于光伏電池硅片等鍍銅代替銀漿。

　　電鍍是通過電解在基材表面沉積均勻、致密、結(jié)合良好的金屬或合金層的過程，不包括化學(xué)鍍銅過程。PCB電鍍是PCB生產(chǎn)中必不可少的工藝。PCB電鍍設(shè)備的性能和質(zhì)量在一定程度上可以決定PCB的集成度、導(dǎo)電性、信號傳輸和功能。

　　PCB電鍍設(shè)備主要包括龍門式電鍍設(shè)備、垂直連續(xù)電鍍設(shè)備、垂直升降電鍍設(shè)備、水平鍍設(shè)備，在PCB行業(yè)發(fā)展初期，大部分PCB電鍍設(shè)備為龍門式電鍍設(shè)備。隨著電鍍技術(shù)的發(fā)展和日益嚴(yán)格的環(huán)保要求，傳統(tǒng)的龍門式電鍍設(shè)備逐漸被垂直連續(xù)電鍍設(shè)備所取代。

　　PCB電鍍設(shè)備行業(yè)的上游主要由原材料和元件組成，PCB電鍍設(shè)備的原材料主要包括金屬五金、電子元件、板材、鋼材和機械手。

　　PCB電鍍設(shè)備行業(yè)的中游由PCB電鍍設(shè)備的制造過程組成，包括其傳輸系統(tǒng)、液體循環(huán)系統(tǒng)、電控系統(tǒng)、熱交換系統(tǒng)。

　　PCB電鍍設(shè)備制造業(yè)的下游由PCB的制造和應(yīng)用組成。電鍍是PCB制造的關(guān)鍵步驟，直接決定了PCB的最終質(zhì)量。成品PCB主要應(yīng)用于5G、消費電子、汽車電子、半導(dǎo)體、通信設(shè)備、智能家電、服務(wù)器、云儲存、醫(yī)療器械、航空航天等行業(yè)。

　　全球PCB電鍍設(shè)備市場規(guī)模（按產(chǎn)出值計算），預(yù)計2026年將達到人民幣57億元，自2021年起的復(fù)合年增長率為4.7%。作為全球最大的市場，中國PCB電鍍設(shè)備市場規(guī)模（按產(chǎn)出值計算），2026年可能達到人民幣45億元。

　　垂直連續(xù)電鍍設(shè)備具有電鍍均勻、節(jié)能、環(huán)保、維護簡單等優(yōu)點。它已逐漸成為中國PCB電鍍市場的最大細(xì)分市場。中國垂直連續(xù)電鍍設(shè)備的市場規(guī)模（按產(chǎn)出值計算）預(yù)計2026年將達到人民幣24億元，復(fù)合年增長率為10.0%，超過了整個PCB電鍍設(shè)備市場。

　　中國水平式除膠化銅設(shè)備市場規(guī)模（按產(chǎn)出值計算）2026年預(yù)計增至人民幣10億元。水平式除膠化銅設(shè)備主要用于對不導(dǎo)電的已鉆孔PCB基材進行脫膠，然后用化學(xué)方法沉積一層銅，這是PCB電鍍的前一道工序。使用同一制造商的水平式除膠化銅設(shè)備和電鍍設(shè)備可以提高生產(chǎn)效率。因此，中國PCB電鍍設(shè)備制造商開始提供水平式除膠化銅設(shè)備以抓住交叉銷售的機會。

　　可持續(xù)的下游需求。PCB具有廣泛的下游應(yīng)用，包括5G、消費電子、汽車電子。隨著全球經(jīng)濟復(fù)蘇，PCB行業(yè)的穩(wěn)定增長將帶動PCB制造商不斷增加對PCB電鍍設(shè)備的投資，有效促進PCB電鍍設(shè)備行業(yè)的發(fā)展。

　　PCB升級和對PCB電鍍設(shè)備更高的要求。PCB升級主要體現(xiàn)在更高水平的系統(tǒng)集成和更高的性能。下游設(shè)備對產(chǎn)品集成和多功能提出了更高的要求。例如，在手機制造過程中，PCB設(shè)計在解決提高輸入或輸出端口數(shù)量、減少引腳間距和增加功能組件

　　數(shù)量的需求方面變得越來越復(fù)雜。PCB制造商致力于減少PCB的體積和重量，同時增加更多的功能組件。這些要求對PCB電鍍設(shè)備的精度提出了更高的要求。同時，先進的PCB要求PCB電鍍設(shè)備具有更好的傳輸穩(wěn)定性和電鍍均勻性，推動了PCB電鍍設(shè)備的升級和更換。

　　環(huán)保設(shè)備替代。隨著環(huán)保政策的日益嚴(yán)格，PCB制造商也將PCB電鍍設(shè)備的廢物排放視為購買時的關(guān)鍵考慮因素之一。過時的PCB電鍍設(shè)備將面臨加速更換，PCB制造商對環(huán)保PCB電鍍設(shè)備（如垂直連續(xù)電鍍設(shè)備）的需求預(yù)計將相應(yīng)增加。

　　政府政策利好。《國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和2035年遠景目標(biāo)綱要》明確表示，政府將鼓勵企業(yè)應(yīng)用先進適用技術(shù)，加強設(shè)備更新，提升制造業(yè)核心競爭力。

　　用專門的電鍍設(shè)備取代傳統(tǒng)的電鍍設(shè)備。目前，大多數(shù)PCB電鍍過程是由傳統(tǒng)的電鍍設(shè)備完成的，如龍門式電鍍設(shè)備，其具有廣泛的處理系統(tǒng)，用不同的材料和鍍層電鍍多種產(chǎn)品。隨著PCB在功能、材料和生產(chǎn)技術(shù)上的不斷改進，傳統(tǒng)的龍門式電鍍設(shè)備在電鍍均勻性、均鍍能力和其他性能指標(biāo)方面無法滿足PCB生產(chǎn)要求。PCB制造商采用專門的電鍍設(shè)備是一種趨勢，如專為生產(chǎn)PCB而設(shè)計的垂直連續(xù)電鍍設(shè)備，提高了生產(chǎn)效率。

　　在標(biāo)準(zhǔn)化、集成化和自動化方面進一步發(fā)展。中國PCB電鍍設(shè)備的自動化水平相對較低，許多設(shè)備類型是半自動操作的。如果采用具有不同電路板布局的系統(tǒng)進行工作，電路板的移動需要工人在卸載過程中控制。集成系統(tǒng)的全自動PCB電鍍設(shè)備可以輕松操作，提高生產(chǎn)效率，并通過最大限度地減少人工勞動來降低運營成本。隨著對生產(chǎn)效率和成本效益的持續(xù)需求，PCB制造商將選擇帶有集成系統(tǒng)和標(biāo)準(zhǔn)化銅缸數(shù)量的PCB電鍍設(shè)備，以實現(xiàn)全自動化生產(chǎn)線。

　　設(shè)備多元化和精密加工程度提高。5G、物聯(lián)網(wǎng)、云計算、大容量通信設(shè)備等新興高科技產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，擴大了PCB的應(yīng)用范圍，對PCB電鍍設(shè)備的要求更加多樣化。此外，電子產(chǎn)品的頻繁升級不斷提高PCB尺寸和功能標(biāo)準(zhǔn)，對PCB電鍍設(shè)備的精密加工提出了更高的要求，以保證高科技行業(yè)PCB制造的準(zhǔn)確性和可靠性。

　　環(huán)保電鍍作業(yè)。電鍍作業(yè)產(chǎn)生有毒污染（如重金屬），消耗大量資源（如電力和水）。隨著環(huán)保意識的提高，PCB制造商將通過采用環(huán)境安全、低能耗、節(jié)約資源的設(shè)備來改進PCB生產(chǎn)線，以提高資源利用效率，減少有害廢物的釋放。例如，垂直連續(xù)電鍍設(shè)備和水平鍍設(shè)備可以為PCB制造提供一個封閉的空間，通過減少熱損失來節(jié)約能源。

　　先進的技術(shù)優(yōu)勢。PCB電鍍設(shè)備行業(yè)是一個集電子技術(shù)、機械技術(shù)和其他技術(shù)于一體的技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)。同時，PCB電鍍行業(yè)的特點是技術(shù)發(fā)展迅速，型號升級頻率高。為了保持競爭技術(shù)優(yōu)勢，制造商必須不斷投資研發(fā)以掌握生產(chǎn)技術(shù)。領(lǐng)先公司多年積累的專利技術(shù)是新進入者短期內(nèi)難以獲得的。

　　經(jīng)驗豐富的技術(shù)人員。生產(chǎn)先進的PCB電鍍設(shè)備需要豐富的研發(fā)經(jīng)驗，以及對客戶需求、產(chǎn)品特點和行業(yè)趨勢有深入了解的技術(shù)人員。新進入者需要優(yōu)秀的技術(shù)人才在行業(yè)中進一步發(fā)展。由于缺乏經(jīng)驗豐富的團隊，他們在提高技術(shù)實力方面面臨困難，使得新進入者在短期內(nèi)極難打破這種技術(shù)人員壁壘。

　　雄厚的資本實力。PCB電鍍設(shè)備的產(chǎn)能逐漸成為客戶選擇設(shè)備供應(yīng)商時必不可少的考慮因素。設(shè)備供應(yīng)商需要在產(chǎn)能擴張上投入大量資金，以實現(xiàn)具成本效益的生產(chǎn)線。因此雄厚的資本成為新進入者的進入壁壘之一。

　　穩(wěn)定的客戶關(guān)系。PCB電鍍設(shè)備直接影響PCB的性能和一致性。PCB制造商高度謹(jǐn)慎，一般會對供應(yīng)商進行關(guān)于研發(fā)、售后服務(wù)能力、產(chǎn)品質(zhì)量和客戶信譽的嚴(yán)格檢查。一旦建立了關(guān)系，PCB制造商一般會堅守其現(xiàn)有的設(shè)備供應(yīng)商。PCB制造商傾向于與供應(yīng)商發(fā)展長期穩(wěn)定的關(guān)系。因此，保持穩(wěn)定的合作關(guān)系也成為衡量PCB電鍍設(shè)備制造商業(yè)績的一個必不可少的因素。

　　通用五金電鍍設(shè)備主要用于機械、汽車等大型制造行業(yè)五金的表面電鍍。在電鍍金屬方面，通用五金電鍍設(shè)備可用于鋅、銅、鎳、錫、金的表面鍍覆。在電鍍零件的形狀方面，通用五金電鍍設(shè)備可加工小型緊固件和大型客艙結(jié)構(gòu)零件。在電鍍零件的功能方面，通用五金電鍍設(shè)備可以用于功能電鍍，賦予電鍍零件防腐、導(dǎo)電性等功能特性，也可以用于裝飾電鍍，賦予電鍍零件金屬材料的裝飾特性。

　　通用五金電鍍設(shè)備行業(yè)上游主要由金屬五金、電子元件、板材和鋼材組成。通用五金電鍍設(shè)備行業(yè)上游相對成熟，導(dǎo)致通用五金電鍍設(shè)備原材料價格波動較低。

　　通用五金電鍍設(shè)備行業(yè)的中游由采用不同電鍍方法（包括掛鍍設(shè)備，滾鍍設(shè)備和卷對卷電鍍）的通用五金電鍍設(shè)備的制造組成。通用五金電鍍設(shè)備可以為各種各樣的應(yīng)用定制，如鍍金、鍍鎳、鍍銅、鍍鋅、鍍銀和鍍錫。

　　通用五金電鍍設(shè)備制造行業(yè)的下游由通用金屬的制造和應(yīng)用組成通用五金電鍍設(shè)備將金屬鍍層鍍覆在鋼螺栓、緊固件、保險杠和輪輞等物件上。電鍍是通用金屬制造的關(guān)鍵步驟，直接決定了五金的最終質(zhì)量。成品五金應(yīng)用于民用航空、半導(dǎo)體清洗、3C領(lǐng)域、5G通訊、新能源汽車、芯片封裝、物聯(lián)網(wǎng)、汽車、電能、航空航天及軍工等領(lǐng)域。

　　全球通用五金電鍍設(shè)備按產(chǎn)出值計算的市場規(guī)模預(yù)計2026年將增長到人民幣58億元。中國通用五金電鍍設(shè)備按產(chǎn)出值計算的市場規(guī)模預(yù)計2026年將進一步達到人民幣33億元。

　　制造業(yè)對電鍍的需求不斷增長。通用五金電鍍設(shè)備行業(yè)的增長與中國制造業(yè)的發(fā)展密切相關(guān)。根據(jù)國家統(tǒng)計局和灼識咨詢的資料，中國第二產(chǎn)業(yè)增加值預(yù)計2026年將達到人民幣60.7萬億元。制造業(yè)的固定資產(chǎn)投資主要用于建造生產(chǎn)工廠和購買生產(chǎn)設(shè)備。

　　環(huán)保監(jiān)管政策收緊導(dǎo)致的設(shè)備升級。傳統(tǒng)通用五金電鍍設(shè)備生產(chǎn)工藝多，消耗的原材料種類多。排放的廢水、廢氣和固體廢物含有大量重金屬物質(zhì)和酸性氣體。針對傳統(tǒng)通用五金電鍍行業(yè)的污染問題，監(jiān)管部門繼續(xù)加強對制造商環(huán)境保護工作的監(jiān)管，并采取關(guān)閉不符合環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)的制造商和責(zé)令限期整改等執(zhí)法行動。2022年7月，工業(yè)和信息化部、國家發(fā)展和改革委員會、生態(tài)環(huán)境部印發(fā)《工業(yè)領(lǐng)域碳達峰實施方案》，要求生產(chǎn)企業(yè)全面提升清潔生產(chǎn)水平，推動電鍍、鋼鐵、建材等行業(yè)實施節(jié)能、節(jié)水、節(jié)材、減污、減碳等系統(tǒng)性清潔生產(chǎn)改革。

　　電鍍工藝涉及的自動化程度和智能化程度提高。過去，中國通用五金電鍍設(shè)備以半自動化為主，電鍍工藝使用大量人力，導(dǎo)致生產(chǎn)精度和生產(chǎn)效率相對較低。通用五金電鍍工藝參數(shù)或反應(yīng)條件的任何細(xì)微偏差都會對成品一致性產(chǎn)生負(fù)面影響，導(dǎo)致合格率較低。因此，電鍍工藝涉及的自動化程度和智能化程度較高將成為中國通用五金電鍍設(shè)備行業(yè)至關(guān)重要的趨勢。

　　功能電鍍解決方案的采用率更高。機械和汽車制造商對五金的更好性能和更多功能的需求對通用五金電鍍工藝提出了更高的要求。功能電鍍解決方案可以通過更先進的方法來完成，從而提高元件的導(dǎo)電性、耐磨性和耐腐蝕性。由于下業(yè)的需求，功能電鍍解決方案的采用有望增加。

　　改進的工藝控制。通用五金電鍍設(shè)備的精度高度影響五金的性能和一致性。為了實現(xiàn)成品在厚度、硬度和可焊性方面的可再現(xiàn)結(jié)果，電鍍工藝應(yīng)在微觀水平上進行監(jiān)控、檢查和控制。因此，通用五金電鍍設(shè)備的趨勢將是控制和檢測精度的不斷提高。

　　通用五金電鍍設(shè)備行業(yè)有一定的技術(shù)門檻，因為通用五金電鍍工藝需要綜合運用機械、自動控制、電化學(xué)等多門學(xué)科。由于通用五金電鍍設(shè)備需要滿足各種規(guī)格，電源、正極、負(fù)極、輔助裝置等任何一個環(huán)節(jié)出現(xiàn)問題都會導(dǎo)致最終產(chǎn)品出現(xiàn)缺陷。新進入者要在短時間內(nèi)打破這種技術(shù)壁壘非常困難。

　　廣泛的經(jīng)營規(guī)模。通用五金電鍍設(shè)備生產(chǎn)是一個重資產(chǎn)行業(yè)，導(dǎo)致通用五金電鍍設(shè)備制造商的產(chǎn)能建設(shè)需要大量投資。由于較大的生產(chǎn)規(guī)模往往需要大量的資金實力來支持和維持，所以規(guī)?；纳a(chǎn)能力所需的投資為新進入者設(shè)置了較高的資本門檻。新進入行業(yè)的企業(yè)，尤其是發(fā)展初期的企業(yè)，一般很難提供資金保障，以在短時間內(nèi)迅速擴大生產(chǎn)規(guī)模，從而面臨突破規(guī)模壁壘的困難。

　　聚對苯二甲酸乙二醇酯(PET)復(fù)合銅箔作為鋰離子電池的負(fù)極材料，與傳統(tǒng)銅箔相比具有安全性高、原材料成本低、能量密度高和使用壽命長一系列優(yōu)點。鋰離子電池上復(fù)合銅箔電鍍所需的設(shè)備主要有磁控濺射設(shè)備和水電鍍設(shè)備。

　　鋰離子電池設(shè)備行業(yè)的上游主要包括原材料和元件，包括金屬五金、電子元件、機械部件和氣動部件。中游主要包括電極制造設(shè)備、電池制造設(shè)備、后處理設(shè)備和電池包裝設(shè)備。電極制造設(shè)備，如復(fù)合銅箔磁控濺射設(shè)備和水電鍍設(shè)備，以及傳統(tǒng)銅箔壓延設(shè)備，是鋰離子電池制造中最重要的設(shè)備之一。下游包括鋰離子電池制造，通常涉及50多個單獨的過程，這些過程可以分成四個步驟：電極制造、電池制造、后處理及電池封裝。

　　近年來，復(fù)合銅箔開始在多個領(lǐng)域中應(yīng)用。在復(fù)合銅箔滲透率不斷提高的推動下，未來復(fù)合銅箔磁控濺射設(shè)備和水電鍍設(shè)備的全球市場規(guī)模預(yù)計將超百億。

　　鋰離子電池復(fù)合銅箔制造的滲透率不斷增加，增加了對復(fù)合銅箔磁控濺射設(shè)備和水電鍍設(shè)備的新需求。鋰離子電池的主要應(yīng)用包括電動汽車、消費電子和電池儲能系統(tǒng)。中國鋰離子電池出貨量逐年增加。在下業(yè)強大需求的推動下，預(yù)計2026年中國鋰離子電池出貨量將達到1,353.2GWh。

　　近年來，大部分新能源汽車事故都是由動力電池的熱失控引起的。在2021年1月1日實施的國家標(biāo)準(zhǔn)“電動汽車用動力蓄電池安全要求”中，電池檢測項目中增加了動力電池的熱穩(wěn)定性測試。此外，在相同的密度和面積下，復(fù)合銅箔的用銅量不到傳統(tǒng)銅箔的50%，而且生產(chǎn)過程更短，更環(huán)保。因此，預(yù)計鋰離子電池制造商將逐步采用復(fù)合銅箔代替?zhèn)鹘y(tǒng)銅箔。隨著生產(chǎn)設(shè)備和技術(shù)的發(fā)展和突破，預(yù)計2026年復(fù)合銅箔在全球和中國鋰離子電池的滲透率將達到25%至30%。

　　復(fù)合銅箔磁控濺射設(shè)備和水電鍍設(shè)備的生產(chǎn)需要大量的技術(shù)專長和經(jīng)驗。為了生產(chǎn)出均勻度高、穿孔少、變形小的超薄復(fù)合銅箔，磁控濺射設(shè)備和水電鍍設(shè)備制造商需要對電鍍工藝的參數(shù)進行嚴(yán)格控制。領(lǐng)先制造商多年積累的生產(chǎn)技術(shù)很難在短時間內(nèi)被新進入者獲得。因此，對于新進入者來說，如何以持續(xù)的產(chǎn)品質(zhì)量和一定的成品合格率完成連續(xù)生產(chǎn)也是一個挑戰(zhàn)。

　　目前，銀電極是光伏領(lǐng)域的主要金屬電極。由于銀的高價格及其供應(yīng)短缺，制造商正在積極研究使用賤金屬來替代銀的電極技術(shù)，如用于異質(zhì)結(jié)技術(shù)(HJT)光伏的電鍍銅技術(shù)1929cc威尼斯。電鍍銅設(shè)備用于電鍍銅，替代在光伏產(chǎn)品上印刷銀。

　　光伏設(shè)備行業(yè)的上游主要是原材料和元件，包括金屬五金、電子元件、真空泵、控制元件等。中游主要包括清洗和制絨設(shè)備、等離子體增強化學(xué)氣相沉積(PECVD)設(shè)備、透明導(dǎo)電氧化物(TCO)設(shè)備、印刷設(shè)備和電鍍銅設(shè)備。

　　在能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化的推動下，中國光伏裝機容量持續(xù)增長中，預(yù)計2026年將增加到187.5GW，從2021年起的復(fù)合年增長率為27.9%。目前，鈍化發(fā)射極和背面觸點(PERC)是中國光伏的主要類型，其他類型的光伏主要包括HJT、隧穿氧化層鈍化接觸(TOPCon)、IBC等。

　　目前，大量使用銀漿和銀的高價格也是光伏的高成本的原因之一。目前，光伏制造商正在探索通過工藝優(yōu)化減少銀漿消耗或用銅代替銀作為電極的方法。在未來五年內(nèi)，隨著光伏鍍銅設(shè)備產(chǎn)量的逐步提高，其實施范圍有望迅速擴大。

　　光伏鍍銅設(shè)備的制造涉及多個綜合學(xué)科，對設(shè)備制造商的技術(shù)能力及綜合管理能力均提出了較高要求。目前，電鍍銅技術(shù)還面臨著生產(chǎn)成本高、成品合格率低的問題，政策環(huán)境的變化和行業(yè)合作的拓展也將為銅電鍍行業(yè)帶來新的機遇和挑戰(zhàn)。行業(yè)競爭將會越來越激烈，而技術(shù)、服務(wù)、環(huán)保等將是未來的關(guān)鍵因素。

　　公司持續(xù)推動傳統(tǒng)市場領(lǐng)域產(chǎn)品更新升級，積極開拓新興市場領(lǐng)域產(chǎn)品應(yīng)用及縱深發(fā)展，憑借持續(xù)的研發(fā)投入和市場開拓，建立了高度自主研發(fā)的核心技術(shù)體系及深厚的市場客戶資源優(yōu)勢，實現(xiàn)了良好的經(jīng)營業(yè)績與較高的成長性。

　　公司的垂直連續(xù)電鍍設(shè)備在多項關(guān)鍵指標(biāo)上達到甚至超過國際市場同類設(shè)備的技術(shù)水平，處于行業(yè)領(lǐng)先地位，客戶幾乎全覆蓋2023年中國綜合PCB百強企業(yè)（以2022年銷售額排名）。其中，公司在剛性板垂直連續(xù)電鍍設(shè)備已經(jīng)形成了成熟且領(lǐng)先的市場領(lǐng)先優(yōu)勢；公司的柔性板片對片垂直連續(xù)電鍍設(shè)備在板厚36m-100m時電鍍均勻性能夠達到10m±1m，并獲評“江蘇省首臺（套）重大裝備及關(guān)鍵部件”、“江蘇省重點推廣應(yīng)用新技術(shù)新產(chǎn)品”；公司的柔性板卷對卷垂直連續(xù)電鍍設(shè)備在板厚24-100m時電鍍均勻性能夠達到10m±0.7m，并獲評“安徽省首臺（套）重大技術(shù)裝備”。

　　公司垂直連續(xù)電鍍設(shè)備具有性能好、節(jié)能環(huán)保、維護簡單、性價比高等特點，尤其在電鍍均勻性和貫孔率等關(guān)鍵指標(biāo)方面具有突出的領(lǐng)先優(yōu)勢：(i)電鍍均勻性：即為鍍層分布的均勻程度，是衡量電鍍效果的關(guān)鍵指標(biāo)，電鍍層最厚值與最薄值的極差值越小說明電鍍效果越好。(ii)貫孔率：即深孔電鍍能力，印制電路板中孔內(nèi)平均銅厚與表面平均銅厚的比例，數(shù)值越高，孔內(nèi)鍍層厚度與表面鍍銅層厚度越接近，電鍍效果越好。

　　除了電鍍均勻性與貫孔率，公司垂直連續(xù)電鍍設(shè)備憑借其一系列的研發(fā)技術(shù)在穩(wěn)定性、良品率、生產(chǎn)速度與節(jié)能降耗等其他多項指標(biāo)上具有一定優(yōu)勢。

　　公司著眼PCB行業(yè)細(xì)分市場，充分利用垂直技術(shù)優(yōu)勢，布局陶瓷基板的電鍍工藝，開發(fā)陶瓷VCP設(shè)備，已經(jīng)多家客戶訂單驗證，并持續(xù)貢獻公司營業(yè)收入。陶瓷基板在半導(dǎo)體、電子電力系統(tǒng)、鋰電池行業(yè)、IC領(lǐng)域、LED領(lǐng)域都有廣泛的應(yīng)用和前景。迄今為止，陶瓷電鍍還是采用最原始的槽式設(shè)備，均勻性差、電鍍后需要刷磨10-30μm、無法自動化，無法滿足科技進步的要求。公司推出的垂直連續(xù)陶瓷電鍍設(shè)備，具有均勻性極佳、完全自動化生產(chǎn)的優(yōu)點，大大提高了生產(chǎn)效率。

　　行業(yè)中線路板技術(shù)要求不斷提高，公司緊跟行業(yè)發(fā)展步伐，布局細(xì)線路領(lǐng)域的電鍍設(shè)備，開發(fā)移載式VCP，在HDI及Msap上取得一定成果，客戶反饋良好。芯片制造和封裝技術(shù)的升級，對應(yīng)一級封裝所需的載板需求更輕薄、線μm。長期以來，用于MSAP載板電鍍加工的設(shè)備分別由日企、韓企、臺企壟斷。公司憑借其在PCB領(lǐng)域孜孜不倦的深耕，積累了豐富的設(shè)備開發(fā)制造經(jīng)驗和技術(shù)，推出的這款設(shè)備擁有更先進的制程能力、更穩(wěn)定可靠的表現(xiàn)和更優(yōu)越的性價比。

　　公司在保持垂直連續(xù)電鍍設(shè)備的行業(yè)領(lǐng)先下，也不斷在水平濕制程設(shè)備中探索。經(jīng)過近幾年技術(shù)沉淀及客戶驗證配合，目前也已形成了部分成熟的水平濕制程設(shè)備，如水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備、DES線（厚銅細(xì)線路蝕刻設(shè)備）。同時，東莞子公司聚焦于IC載板領(lǐng)域的濕制程設(shè)備，已陸續(xù)獲得客戶訂單。

　　公司在高端水平濕制程設(shè)備嶄露頭角：水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備取得成功，填補國內(nèi)空白，打破國外壟斷；DES線終端驗證成功，厚銅細(xì)線路中占有一席之地。首臺水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備正式經(jīng)客戶驗收、水平DES線鍍出的厚銅產(chǎn)品在終端客戶處驗證成功，標(biāo)志著公司在厚銅、細(xì)線路、高階HDI及薄板等產(chǎn)品市場嶄露頭角，完美契合人工智能、高速網(wǎng)絡(luò)和智能汽車系統(tǒng)等對高端HDI、高速高層PCB的結(jié)構(gòu)性需求。

　　在通用五金電鍍領(lǐng)域，環(huán)保、節(jié)能、安全問題一直是通用五金電鍍領(lǐng)域亟需解決和優(yōu)化的課題。公司一直致力于幫助客戶做到節(jié)能減排、降耗、清潔生產(chǎn)、提高自動化、安全性、智能化水平。公司將PCB電鍍領(lǐng)域取得的成功經(jīng)驗，應(yīng)用到通用五金電鍍領(lǐng)域，持續(xù)不斷為通用五金電鍍提供更加環(huán)保、節(jié)能和安全的解決方案。

　　公司持續(xù)聚焦龍門電鍍設(shè)備的自動化、智能化升級，報告期內(nèi)訂單持續(xù)保持穩(wěn)定水平，并將業(yè)務(wù)拓展至工控醫(yī)療等行業(yè)，不斷延伸設(shè)備應(yīng)用領(lǐng)域。在龍門電鍍設(shè)備方面，公司的核心競爭優(yōu)

　　勢在于通過將其他行業(yè)技術(shù)運用到傳統(tǒng)的表面處理，不斷延伸設(shè)備應(yīng)用場景，幫助客戶實現(xiàn)生產(chǎn)環(huán)節(jié)的降本增效、安全環(huán)保。

　　公司持續(xù)不斷推進產(chǎn)品創(chuàng)新升級，研發(fā)生產(chǎn)出國際首創(chuàng)的五金連續(xù)線，并經(jīng)客戶驗證通過，可廣泛用于多行業(yè)、多領(lǐng)域五金表面處理，并實現(xiàn)了多個突破。相較傳統(tǒng)五金電鍍線，公司的五金連續(xù)線實現(xiàn)了多個突破：一、環(huán)保限制的突破。告別傳統(tǒng)“臟亂差”的生產(chǎn)場景，廢氣大幅減少，自動化上下料，安全、節(jié)能、環(huán)保、高標(biāo)準(zhǔn)、智能化生產(chǎn)，實現(xiàn)“黑燈工廠”。

　　連續(xù)生產(chǎn)的突破。專利級輸送技術(shù)，搭載開放式滾筒進行高效生產(chǎn)，亦可搭載掛鍍產(chǎn)品來進行掛鍍生產(chǎn)，全程可視化、連續(xù)生產(chǎn)，有利于電鍍產(chǎn)品一致性。

　　應(yīng)用場景的突破。由傳統(tǒng)的汽車零配件領(lǐng)域延伸至航天航空、軍工等高精尖領(lǐng)域，提供高效率、高品質(zhì)電鍍，掛鍍線可用于新能源汽車散熱器、電子元器件、半導(dǎo)體等表面處理。

　　高端新材料的突破?？捎糜诘谌⊥劣来赔S鐵硼的表面處理，具有廣泛的市場前景，涉及新能源汽車、風(fēng)力發(fā)電、醫(yī)療設(shè)備、消費電子、新型交通、智能家居、人工智能等領(lǐng)域。

　　公司憑借在PCB電鍍設(shè)備領(lǐng)域的深厚技術(shù)積累與領(lǐng)先市場地位，將業(yè)務(wù)拓展至新能源領(lǐng)域，形成了在新能源電鍍領(lǐng)域的先發(fā)優(yōu)勢。

　　鋰電設(shè)備端，公司是全球唯一實現(xiàn)復(fù)合銅箔設(shè)備規(guī)模量產(chǎn)的企業(yè)，設(shè)備先發(fā)優(yōu)勢明顯，同時在積極布局復(fù)合鋁箔設(shè)備，尋求在復(fù)合集流體正負(fù)極材料設(shè)備端雙向發(fā)力。公司的新能源水電鍍設(shè)備屬于國際首創(chuàng)，可廣泛應(yīng)用于動力電池、新材料、導(dǎo)電玻璃、3C電池、柔性電路板、儲能電池等領(lǐng)域的柔性材料金屬化處理，目前采購設(shè)備的客戶主要用于鋰電負(fù)極材料復(fù)合銅箔的生產(chǎn)，設(shè)備不限基膜類型，PP、PET、PI均可適用。目前公司已供貨20余家客戶，客戶涵蓋新能源汽車制造企業(yè)、電池（動力電池、儲能電池、消費類電池）制造企業(yè)、原銅箔材料生產(chǎn)企業(yè)、新材料生產(chǎn)企業(yè)等。公司的磁控濺射設(shè)備，作為鍍膜的前道工序，可與新能源水電鍍設(shè)備形成有效協(xié)同，幫助客戶打造一體化復(fù)合銅箔生產(chǎn)線。此外，公司正在布局正極材料復(fù)合鋁箔設(shè)備，在復(fù)合集流體正負(fù)極材料設(shè)備端雙向發(fā)力，致力于為客戶提供一體化專業(yè)服務(wù)。

　　光伏設(shè)備端，公司已成為光伏鍍銅領(lǐng)域的先行者，借助多年垂直路徑的技術(shù)沉淀，積極探索銅代銀技術(shù)，已完成第三代光伏鍍銅設(shè)備發(fā)貨，并在客戶處驗證。目前已出貨的第三代設(shè)備主要是用于HJT光伏電池片的金屬化，公司也在與其他客戶合作開展在TOPcan、BC光伏電池片的金屬化。同時，公司也在積極構(gòu)思研制新的、能使成本大幅下降的電鍍銅設(shè)備，從設(shè)備端服務(wù)于光伏企業(yè)，協(xié)助其實現(xiàn)生產(chǎn)中的降本增效。

　　PCB技術(shù)發(fā)展趨勢主要體現(xiàn)在微型化、高層化、柔性化和智能化方面。微型化是指隨著消費電子產(chǎn)品的小型化和功能多樣化發(fā)展，PCB需要搭載更多元器件并縮小尺寸，要求PCB具有更高的精密度和微細(xì)化能力。高層化是指隨著計算機和服務(wù)器領(lǐng)域在5G和AI時代的高速高頻發(fā)展，POB需要高頻高速工作、性能穩(wěn)定，并承擔(dān)更復(fù)雜的功能，要求PCB具有更多的層數(shù)和更復(fù)雜的結(jié)構(gòu)。柔性化是指隨著可穿戴設(shè)備和柔性顯示屏等新興應(yīng)用的興起，PCB需要具有良好的柔韌性和可彎曲性以適應(yīng)不同形狀和空間，要求PCB具有更好的柔性和可靠性。智能化是指隨著物聯(lián)網(wǎng)、智能汽車等領(lǐng)域的發(fā)展，PCB需要具有更強的數(shù)據(jù)處理能力和智能控制能力以實現(xiàn)設(shè)備之間的互聯(lián)互通和自動化管理，要求PCB有更高的集成度和智能度。

　　2023年，全球37家電子電路企業(yè)宣布在東南亞投資設(shè)廠，泰國為首選，投資總金額超180億元人民幣。其中中國有25家電子電路產(chǎn)業(yè)相關(guān)企業(yè)去東南亞投資，主要為大型上市民企，投資金額約占全球投資總額的80%。

　　截至2023年10月底，2022年知名市場研究機構(gòu)「mation」公布的2022年全球頂尖PCB制造商25強，僅有6家沒有在東南亞投資PCB相關(guān)項目，其中在泰國已有工廠或有投資計劃的企業(yè)有9家，在越南已有工廠或有投資計劃的企業(yè)有5家，在馬來西亞已有工廠或有投資計劃的企業(yè)有6家。

　　截至2024年3月底，在上交所、深交所、港交所、北交所上市的主營業(yè)務(wù)為PCB制造的企業(yè)有41家。其中，在泰國已有工廠或有投資計劃的企業(yè)有18家在越南已有工廠或有投資計劃的企業(yè)有1家，在馬來西亞已有工廠或有投資計劃的企業(yè)有1家。除了PCB制造企業(yè)，還有不少PCB產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)，也在東南亞有布局，如四會富仕300852）、澳弘電子605058）、南亞新材、鵬鼎控股002938）、景旺電子603228）、鼎泰高科301377）等產(chǎn)業(yè)鏈上下游廠商也陸續(xù)發(fā)布公告，擬在泰國等東南亞地區(qū)投資建廠。

　　為承接PCB行業(yè)發(fā)展、優(yōu)化戰(zhàn)略布局、拓寬海外業(yè)務(wù)，公司設(shè)立東威科技（泰國）有限公司，計劃在泰國設(shè)立生產(chǎn)基地，并于2023年11月24日發(fā)布公告。泰國生產(chǎn)基地投資，是公司全球化戰(zhàn)略的第一步，也是與東南亞地區(qū)及全球客戶深化合作的重要一步。有利于提升公司在全球范圍內(nèi)的銷售能力，加大海外重點地區(qū)的輻射滲透力度，增強品牌全球影響力與知名度，不斷強化在全球電鍍設(shè)備領(lǐng)域中的行業(yè)領(lǐng)先地位，持續(xù)強化公司的品牌影響力與核心競爭力。

　　隨著汽車電子的不斷進步和智能化的發(fā)展，車用PCB的需求也隨之增長。據(jù)中國產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究網(wǎng)數(shù)據(jù)，汽車電子價值量占比從緊湊轎車的15%逐步上升至純電動轎車的65%，一輛中高階車型的PCB產(chǎn)品使用量已達約30片，車用PCB產(chǎn)品需求增長明顯，汽車領(lǐng)域是PCB下游細(xì)分市場中增速最快的領(lǐng)域之一。根據(jù)Prismark數(shù)據(jù)，2021年汽車電子領(lǐng)域PCB市場規(guī)模為87.28億美元，預(yù)計2026年增長至127.72億美元，CAGR達到7.91%。

　　在電氣化、智能化和網(wǎng)聯(lián)化等多種顛覆性趨勢變化的驅(qū)動下，ADAS(高級駕駛輔助系統(tǒng))、智能座艙、動力系統(tǒng)電氣化、汽車電子功能架構(gòu)等領(lǐng)域?qū)χ懈叨薖CB的需求持續(xù)高增。具有整合性、多功能、高效能等特性的ECU，將推動相關(guān)高端汽車板的需求增加，其復(fù)雜度、性能和可靠性的要求也不斷提高，傳統(tǒng)6層以內(nèi)為主的汽車板逐步向多層、高階HDI、高頻高速等方向升級。

　　國內(nèi)PCB龍頭企業(yè)已采用公司水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備用于汽車PCB生產(chǎn)中。公司經(jīng)過近幾年的技術(shù)沉淀、設(shè)備優(yōu)化、生產(chǎn)驗證，經(jīng)客戶反饋，設(shè)備的電鍍均勻性、電鍍效率等技術(shù)指標(biāo)已媲美壟斷國內(nèi)市場的同類型國外水平鍍設(shè)備，并在某些技術(shù)指標(biāo)上表現(xiàn)更為出色。正是基于公司設(shè)備出色的技術(shù)指標(biāo)，近期又獲得了該龍頭企業(yè)的追加訂單，并與公司溝通了24年該款設(shè)備采購計劃安排。汽車電子化、智能化、網(wǎng)聯(lián)化已演變成為一種未來行業(yè)趨勢，而在這種趨勢下，水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備尤其在對品質(zhì)、信號、耐氣候性、穩(wěn)定性要求更高的產(chǎn)品表現(xiàn)突出，將會占有一席之地。

　　隨著全球電子信息技術(shù)迅速發(fā)展，5G、AI、云計算、大數(shù)據(jù)等應(yīng)用場景加速演變，對PCB性能提出了更高的要求，如高頻、高速、高壓、耐熱、低損耗等，由此催生對大尺寸、高層數(shù)、高階HDI以及高頻高速PCB等產(chǎn)品的強勁需求，促使印制電路設(shè)計大量采用微小孔、窄間距、細(xì)導(dǎo)線進行電路圖形的構(gòu)思和設(shè)計，使得印制電路板制造技術(shù)難度更高，使常規(guī)的垂直電鍍工藝不能滿足高質(zhì)量、高可靠性互連孔的技術(shù)要求，而水平電鍍技術(shù)則有突出表現(xiàn)。

　　水平電鍍技術(shù)是垂直電鍍法技術(shù)發(fā)展的繼續(xù)，也就是在垂直電鍍工藝的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的新穎電鍍技術(shù)。這種技術(shù)的關(guān)鍵就是制造出相適應(yīng)的、相互配套的水平電鍍系統(tǒng)，能使高分散能力的鍍液，在改進供電方式和輔助裝置的配合下，顯示出比垂直電鍍法更為優(yōu)異的功能作用。設(shè)計與研制水平電鍍系統(tǒng)仍然存在著若干技術(shù)性的問題，但水平電鍍系統(tǒng)的使用，對印制電路行業(yè)來說是很大的發(fā)展和進步。

　　目前水平電鍍技術(shù)主要被國外廠商所壟斷，國內(nèi)技術(shù)尚不成熟。經(jīng)過近幾年的水平技術(shù)摸索、設(shè)備反復(fù)調(diào)整、客戶生產(chǎn)線驗證，公司研發(fā)的水平鍍?nèi)弦辉O(shè)備已成為成熟產(chǎn)品，并具備大量產(chǎn)的出貨實力。除了電鍍方面，公司也在其他水平式濕制程發(fā)力，目前也已形成成熟的DES線（厚銅細(xì)線路蝕刻設(shè)備），其蝕刻效果已經(jīng)終端客戶驗證通過。

　　IC載板已成為PCB行業(yè)增速最快的細(xì)分子行業(yè)。預(yù)計2026年將達到214億美元（約1474億元），2021-2026年IC載板CAGR為8.6%。

　　芯片制造和封裝技術(shù)的升級，對應(yīng)一級封裝所需的載板需求更輕薄、線μm。對于如此精細(xì)的線路要求，目前HDI制程已不能滿足，IC載板制作工藝有兩種，分別為SAP（半加成法）和MSAP（改良型半加成法），用于生產(chǎn)線μm，工藝流程更加復(fù)雜的產(chǎn)品。

　　無論是輕薄的HDI產(chǎn)品還是MSAP產(chǎn)品，對電鍍加工需求都是極其嚴(yán)格的，如：加工全程板面無接觸，避免損傷干膜和極細(xì)線路；加工過程產(chǎn)品無變形；電鍍均勻性要求更高；預(yù)處理效果好，可以兼容更多藥液或可以搭配更多配置等。

　　不論是輕薄HDI產(chǎn)品，還是MSAP工藝需求，公司填孔電鍍設(shè)備均能提供完美的解決方案。針對HDI產(chǎn)品，公司提供HVCP設(shè)備服務(wù)，無漏填現(xiàn)象，填孔效果較好，電鍍均勻性表現(xiàn)突出。針對MSAP產(chǎn)品，公司提供MVCP設(shè)備服務(wù)，經(jīng)客戶驗證效果表現(xiàn)較好，遠超客戶預(yù)期。除此之外，公司也成立了東莞子公司，尋求在IC載板設(shè)備領(lǐng)域謀求一席之地，推出了各類設(shè)備，如：垂直非接觸式設(shè)備（顯影線/退膜線/閃蝕線）、傾斜框架非接觸式設(shè)備、水平三點式非接觸式設(shè)備。

　　傳統(tǒng)通用五金電鍍設(shè)備生產(chǎn)工藝多，消耗的原材料種類多。排放的廢水、廢氣和固體廢物含有大量重金屬物質(zhì)和酸性氣體。針對傳統(tǒng)通用五金電鍍行業(yè)的污染問題，監(jiān)管部門繼續(xù)加強對制造商環(huán)境保護工作的監(jiān)管，并采取關(guān)閉不符合環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)的制造商和責(zé)令限期整改等執(zhí)法行動。2022年7月，工業(yè)和信息化部、國家發(fā)展和改革委員會、生態(tài)環(huán)境部印發(fā)《工業(yè)領(lǐng)域碳達峰實施方案》，要求生產(chǎn)企業(yè)全面提升清潔生產(chǎn)水平，推動電鍍、鋼鐵、建材等行業(yè)實施節(jié)能、節(jié)水、節(jié)材、減污、減碳等系統(tǒng)性清潔生產(chǎn)改革。

　　公司一直致力于幫助客戶實現(xiàn)節(jié)能減排、降本增效、清潔生產(chǎn)，提高自動化、安全性、智能化生產(chǎn)水平。公司將PCB電鍍領(lǐng)域取得的成功經(jīng)驗，延伸至通用五金電鍍領(lǐng)域，不斷地投入研發(fā)，進行技術(shù)創(chuàng)新，使設(shè)備不斷升級，持續(xù)為通用五金電鍍提供更加環(huán)保、節(jié)能和安全的解決方案。公司在傳統(tǒng)電鍍設(shè)備的基礎(chǔ)上進行性改造創(chuàng)新，研發(fā)生產(chǎn)出國際首創(chuàng)的“五金連續(xù)電鍍設(shè)備”，在良率提升、降低成本、節(jié)省人力、提高效率、安全環(huán)保等方面均有顯著優(yōu)勢，更為符合客戶需求及行業(yè)發(fā)展趨勢，技術(shù)優(yōu)勢明顯。

　　電鍍銅是降本增效的雙優(yōu)化路徑。從柵線成分角度，銅電鍍得到的柵線uΩ-cm，絲網(wǎng)印刷技術(shù)使用的銀漿由于摻雜了有機物，柵線uΩ-cm，因此銅柵線的電流輸運效率更高。從工藝角度，電鍍銅采用圖形化技術(shù)，相比絲網(wǎng)印刷，可以實現(xiàn)更低的線寬，減小遮光面積，提高效率。從成本角度，金屬原材料銀價比銅價高出2個數(shù)量級，用銅柵線替換銀柵線能夠大幅度降本。

　　不論是傳統(tǒng)成熟的PERC技術(shù)，還是當(dāng)下快速增長的TOPCON、HJT技術(shù)，金屬化都將承擔(dān)著降本增效的重任。對于工藝復(fù)雜，人力、設(shè)備、材料成本高昂的BC電池而言，電鍍銅在成本、工藝匹配上表現(xiàn)出巨大潛力。長期看，少銀化、去銀化是未來光伏電池發(fā)展的必然趨勢。

　　國電投新能源科技有限公司董事長接受央視《大國匠心》和《榮耀》節(jié)目專訪，談及：高效晶硅異質(zhì)結(jié)電池被業(yè)界認(rèn)為是“最有競爭力的下一代光伏電池技術(shù)”，與市場上相對比較成熟的晶硅光伏技術(shù)(PERC)相比，晶硅異質(zhì)結(jié)電池具有更高的光電轉(zhuǎn)換效率、更高的雙面發(fā)電效率、更低的衰減率、更簡單的制備工藝步驟等。但目前傳統(tǒng)的銀柵線晶硅異質(zhì)結(jié)電池技術(shù)瓶頸為銀柵線異質(zhì)結(jié)電池銀漿耗量大，生產(chǎn)成本較高，而銅柵線在成本上及材料導(dǎo)電性更具有優(yōu)勢，銅柵線異質(zhì)結(jié)（C-HJT）電池技術(shù)作為最具有代表性的下一代新型高效晶硅電池技術(shù)，有望在國家“十四五”政策推動下獲得規(guī)模化突破。

　　報告期內(nèi)，公司已完成硅片垂直連續(xù)電鍍量產(chǎn)線（異質(zhì)結(jié)技術(shù)路徑）出貨并在國電投新能源科技（龍港）有限公司處于試生產(chǎn)階段。目前，公司也在其他技術(shù)路徑上積極與光伏企業(yè)保持密切合作。在銅代銀技術(shù)上，公司也一直在積極探索其他實現(xiàn)降本增效的工藝路徑。

　　復(fù)合集流體（以下特指“高分子聚合物金屬復(fù)合箔”，即：復(fù)合銅箔、復(fù)合鋁箔的總稱）是一種新型的集流體材料，呈現(xiàn)“三明治”結(jié)構(gòu)，內(nèi)層為聚合物高分子層（如PP、PET、PI），在高分子材料上下各加上金屬（如銅、鋁）。在提升電池安全性、提升電池比能量密度方面優(yōu)勢明顯，具備高安全性、高比容、高循環(huán)壽命、低成本等優(yōu)勢。

　　高安全性：中間層高分子材料起到“保險絲“作用，防止熱失控。動力電池受到擠壓時產(chǎn)生機械變形導(dǎo)致熱失控發(fā)生的原因在于電池內(nèi)部隔膜被擠破導(dǎo)致正負(fù)極接觸，極板之間發(fā)生內(nèi)短路。復(fù)合集流體解決熱失控的原理在于：①切斷正負(fù)極接觸：中間絕緣樹脂層不導(dǎo)電、電阻較大，可提高電池在異常情況下發(fā)生短路時的短路電阻，使短路電流大幅度減小，因此可極大降低短路產(chǎn)熱量，從而改善電池安全性能；②點斷路：導(dǎo)電層較薄，在穿釘?shù)犬惓Ｇ闆r下，局部的導(dǎo)電網(wǎng)絡(luò)被切斷，防止電化學(xué)裝置大面積發(fā)生內(nèi)短路。相當(dāng)于將穿釘?shù)仍斐傻碾娀瘜W(xué)裝置損壞局限于刺穿位點，僅形成“點斷路”，不影響電化學(xué)裝置正常工作。

　　復(fù)合集流體重量更輕，可有效提升電芯能量密度。集流體作為正極材料和負(fù)極材料電子傳輸?shù)妮d體，在電池的充放電過程中未能提供容量。再加上，鋁箔和銅箔的密度均較大，這種存在于電池內(nèi)的“死質(zhì)量”無法提升能量密度。集流體在鋰電池中的重量占比僅次于正負(fù)極，其中銅箔集流體占比8.1%，鋁箔集流體占比6.9%，合計超15%。對比傳統(tǒng)銅箔，復(fù)合銅箔節(jié)省材料成本近40%，質(zhì)量輕60%，能量密度提升5-10%。由于鋁密度低于銅，復(fù)合鋁箔減重效果略低于復(fù)合銅箔。

　　高循環(huán)壽命。由于銅箔表面比較光滑平整，接觸面積不夠大，且銅箔為金屬材料，而電池一般為非金屬材料，使得兩種物質(zhì)接觸相容性差，界面接觸電阻較大，導(dǎo)致電池充放電性能有所降低。復(fù)合集流體的高分子層進一步減少銅箔集流體與鋰的反應(yīng)，形成致密的保護層，從而弱化鋰枝晶的形成，可顯著改善由平面鋰金屬鍍層導(dǎo)致的鋰電化學(xué)沉積，提高鋰金屬陽極的循環(huán)穩(wěn)定性。

　　銅材料成本高企，高分子材料替代將打開降本通道。鋰電池中，鋰電銅箔成本占比達到8%-10%；傳統(tǒng)鋰電銅箔中，銅金屬成本占比約83%。對比復(fù)合銅箔，銅金屬在復(fù)合銅箔成本占比僅約44%，中間層的高分子材料成本遠低于銅金屬。展望未來，復(fù)合銅箔規(guī)模生產(chǎn)后其綜合成本有望得到進一步下降。

　　復(fù)合銅箔生產(chǎn)工藝主要有三種：①一步法：全濕法（化學(xué)鍍）或全干法（磁控濺射、真空蒸鍍）；②二步法：磁控濺射+水電鍍；③三步法：磁控濺射+真空蒸鍍+水電鍍。但目前生產(chǎn)工藝以兩步法為主，即：磁控濺射+水電鍍。而公司作為全球唯一能規(guī)?；慨a(chǎn)水電鍍的企業(yè)，目前已服務(wù)20余家客戶，訂單近百條，行業(yè)先發(fā)優(yōu)勢明顯。同時，也為客戶提供磁控濺射設(shè)備，致力于為客戶提供一體化服務(wù)。報告期內(nèi)，公司與北京高校展開合作，出貨一臺特制磁控濺射設(shè)備，探索設(shè)備在新場景的應(yīng)用。

　　復(fù)合鋁箔生產(chǎn)工藝主要為真空蒸鍍。公司目前也在積極布局真空鍍鋁設(shè)備，爭取在正負(fù)極復(fù)合材料上雙向發(fā)力。在本報告公告之時，公司真空鍍鋁設(shè)備已組裝完成，正在場內(nèi)進行產(chǎn)品驗證測試。

　　在技術(shù)創(chuàng)新研發(fā)方面，立足PCB專用電鍍設(shè)備的研發(fā)、設(shè)計、制造等方面，加強研發(fā)及技術(shù)成果應(yīng)用，在技術(shù)水平先進性、制造工藝成熟度等方面，形成了垂直連續(xù)電鍍核心技術(shù)體系，擁有多項發(fā)明專利技術(shù)，多項核心技術(shù)處于國際或國內(nèi)先進水平。在電鍍均勻性、貫孔率（TP）等關(guān)鍵指標(biāo)上處于行業(yè)領(lǐng)先水平。同時，公司加強核心技術(shù)在領(lǐng)域的應(yīng)用，拓展應(yīng)用渠道，在PCB電解蝕刻機、卷式水平鍍銅線、垂直連續(xù)硅片電鍍機等方面，加大研發(fā)投入，成為公司更多的核心技術(shù)優(yōu)勢和新的業(yè)務(wù)增長點。

　　在研發(fā)投入上，公司研發(fā)投入逐年增加，主要包括研發(fā)人員的工資薪金、研發(fā)材料費用、折舊及攤銷費用等。2021年至2023年，我們的研發(fā)費用占營業(yè)收入的比重均超過7%，占比均保持在較高水平。

　　在研發(fā)團隊上，公司的核心研發(fā)團隊在機械、化工、自動化、信息技術(shù)等領(lǐng)域有著多年的研究經(jīng)驗，在實踐中不斷探索和創(chuàng)新形成的實用技術(shù)，逐步實現(xiàn)自動化和智能化，設(shè)備性能得到眾多用戶的認(rèn)可和充分肯定。

　　在技術(shù)成果的轉(zhuǎn)化方面，不斷將PCB領(lǐng)域的垂直連續(xù)電鍍技術(shù)，拓展應(yīng)用至新能源材料專用設(shè)備，包括鋰電和光伏專用設(shè)備的研發(fā)和制造，取得多項研發(fā)技術(shù)成果，形成了獨立自主的首創(chuàng)技術(shù)和機型。公司研發(fā)團隊不斷對新能源鍍膜設(shè)備、光伏設(shè)備、龍門設(shè)備、高端IC載板設(shè)備進行大幅的技術(shù)革新，形成公司新的利潤增長點。

　　自公司成立以來，公司一直堅持高端電鍍設(shè)備及其配套設(shè)備的自主研發(fā)與創(chuàng)新。從研發(fā)技術(shù)上看，憑借公司在PCB電鍍設(shè)備領(lǐng)域的深厚技術(shù)積累，電鍍的均勻性與貫孔率指標(biāo)表現(xiàn)良好，能夠向客戶提供高穩(wěn)定性、高良品率、高線速、節(jié)能降耗的高性價比電鍍解決方案；從制造技術(shù)上看，憑借模塊化分段技術(shù)與節(jié)拍式生產(chǎn)技術(shù)，有效縮短公司產(chǎn)品的制造周期，顯著提升公司的市場競爭力。公司的核心技術(shù)全部屬于自研技術(shù)，不存在與個人和其他單位合作研發(fā)的情況，涵蓋了產(chǎn)品制造的多個環(huán)節(jié)，涉及公司三大業(yè)務(wù)領(lǐng)域的各項產(chǎn)品。報告期內(nèi)，公司已擁有以下的主要核心技術(shù)：

　　截至2023年12月31日，公司已擁有專利303項，其中發(fā)明專利33項、實用新型專利269項、外觀設(shè)計專利1項，計算機軟件著作權(quán)43項。2023年1-12月，公司新申請專利90項(其中發(fā)明專利27項)，授權(quán)專利59項，新增已登記的軟件著作權(quán)15項。

　　公司在電鍍設(shè)備市場保持專注、持續(xù)創(chuàng)新，現(xiàn)已發(fā)展成為全球領(lǐng)先的電鍍設(shè)備企業(yè)，在多個應(yīng)用領(lǐng)域具備豐富的成功經(jīng)驗，深耕電鍍技術(shù)近20年，率先在行業(yè)內(nèi)實現(xiàn)設(shè)計標(biāo)準(zhǔn)化、生產(chǎn)流程化、產(chǎn)業(yè)規(guī)模化，為PCB制造商提供性能更穩(wěn)定、技術(shù)更先進、操作更簡便、成本更經(jīng)濟的電鍍設(shè)備產(chǎn)品。公司的垂直連續(xù)電鍍設(shè)備在中國的市場占有率在50%以上，客戶認(rèn)可度高、市場競爭力強，廣泛應(yīng)用于高效能計算機、服務(wù)器、大數(shù)據(jù)中心、高端通訊設(shè)備、人工智能、云儲存等領(lǐng)域。同時，憑借在PCB電鍍設(shè)備領(lǐng)域的深厚技術(shù)積累與領(lǐng)先市場地位，將業(yè)務(wù)拓展至通用五金電鍍領(lǐng)域及新能源領(lǐng)域，實現(xiàn)多個國內(nèi)及行業(yè)首創(chuàng)。

　　公司是目前國內(nèi)乃至全球唯一實現(xiàn)新能源鍍膜設(shè)備規(guī)模量產(chǎn)的企業(yè)，提前業(yè)務(wù)布局，具有行業(yè)前瞻性。公司的新能源鍍膜設(shè)備屬于國際首創(chuàng)，廣泛應(yīng)用于動力電池、新材料、導(dǎo)電玻璃、3C電池、柔性電路板、儲能電池等領(lǐng)域，主要目標(biāo)客戶涵蓋新能源汽車制造企業(yè)、電池（動力電池、儲能電池、消費類電池）制造企業(yè)、原銅箔材料生產(chǎn)企業(yè)、膜材生產(chǎn)企業(yè)等，形成較高的技術(shù)壁壘，建立了先發(fā)優(yōu)勢。同時，公司已生產(chǎn)制造的磁控濺射設(shè)備，作為鍍銅的前道設(shè)備，可與新能源鋰電鍍膜設(shè)備、光伏電鍍銅設(shè)備等形成有效協(xié)同，技術(shù)、生產(chǎn)、服務(wù)等工藝密切銜接，幫助公司打造一體化鋰電正負(fù)極設(shè)備、光伏電鍍銅設(shè)備生產(chǎn)線并向客戶提供一體化專業(yè)服務(wù)。

　　自成立以來，公司一直堅持高端電鍍設(shè)備及其配套設(shè)備的自主研發(fā)與創(chuàng)新。目前，公司已形成以垂直連續(xù)電鍍技術(shù)為核心的技術(shù)體系，高度自主研發(fā)、技術(shù)延展性強、技術(shù)水平領(lǐng)先、制造工藝成熟，并擁有多項專利技術(shù)，可以為下游PCB及其他新領(lǐng)域制造企業(yè)提供高效、成熟的電鍍解決方案。同時，公司將核心技術(shù)衍生應(yīng)用到通用五金電鍍及新能源電鍍領(lǐng)域，研發(fā)出數(shù)個國內(nèi)外首創(chuàng)設(shè)備。截至2023年12月31日，公司已擁有專利303項，其中發(fā)明專利33項、實用新型專利269項、外觀設(shè)計專利1項，計算機軟件著作權(quán)43項。

　　先進的生產(chǎn)理念及生產(chǎn)技術(shù)，疊加規(guī)?；a(chǎn)制造優(yōu)勢，為全球客戶提供成熟高效的電鍍解決方案。公司聚焦電鍍專用設(shè)備制造業(yè)中存在的制造周期長、維護成本高等行業(yè)痛點的改善與解決。公司通過模塊化分段技術(shù)與節(jié)拍式生產(chǎn)技術(shù)，顯著提升了生產(chǎn)效率。由于各不同應(yīng)用領(lǐng)域電鍍設(shè)備生產(chǎn)制造工藝存在相似度，前述技術(shù)可廣泛應(yīng)用于公司各類電鍍設(shè)備生產(chǎn)中。同時，公司還具備行業(yè)領(lǐng)先的規(guī)?；a(chǎn)優(yōu)勢，亦可幫助公司有效管理生產(chǎn)制造成本。

　　報告期內(nèi)，公司擁有超100名經(jīng)驗豐富的銷售及售后服務(wù)團隊，擁有可靠及時的客戶需求響應(yīng)及服務(wù)保障能力。公司能夠及時響應(yīng)客戶需求，并在約定時間內(nèi)到達現(xiàn)場排查故障，有力保障客戶的穩(wěn)定生產(chǎn)。憑借優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品及服務(wù)，公司已在業(yè)內(nèi)樹立良好的品牌形象。公司的客戶涵蓋國內(nèi)外各領(lǐng)域眾多知名企業(yè)，服務(wù)國內(nèi)外一線電鍍及新能源產(chǎn)業(yè)企業(yè)，擁有極具市場競爭力的客戶群和品牌形象。同時，公司也已成功將產(chǎn)品出口至日本、韓國、歐洲和東南亞等國家或地區(qū)，與國際一流企業(yè)建立了良好的業(yè)務(wù)合作體系。

　　公司擁有一支成熟、穩(wěn)定、專業(yè)的管理團隊。行業(yè)經(jīng)驗豐富，任職公司多年，持有公司股權(quán)，深度綁定公司，與公司共同成長。自上市以來，暫未出現(xiàn)核心管理層人員離職情況。技術(shù)背景深厚、經(jīng)驗豐富的管理層團隊，帶領(lǐng)公司開拓新的市場計劃、實施新的產(chǎn)品研發(fā)、建立穩(wěn)定的合伙關(guān)系并取得行業(yè)領(lǐng)先地位。憑借對行業(yè)及本公司的深刻理解，公司的管理團隊帶領(lǐng)公司持續(xù)鞏固市場領(lǐng)先地位和先發(fā)優(yōu)勢，完善公司使命及愿景，深化業(yè)務(wù)整合和拓展產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域，提高運營效率和盈利能力。

　　公司銷售的各類產(chǎn)品均依賴于公司長期以來研發(fā)與積累的各項核心技術(shù)與研發(fā)成果。公司業(yè)已形成以垂直連續(xù)電鍍技術(shù)等為核心的技術(shù)體系，并且有多項產(chǎn)品和技術(shù)處于研發(fā)階段。該等核心技術(shù)是保證公司產(chǎn)品性能以及進一步研發(fā)新技術(shù)的基礎(chǔ)，對公司經(jīng)營和長期發(fā)展有著重大影響。公司不能完全排除在生產(chǎn)經(jīng)營過程中相關(guān)技術(shù)或保密信息泄露、相關(guān)技術(shù)人員不慎泄密或者競爭對手采用非法手段獲取本公司的核心技術(shù)等情形，進而導(dǎo)致公司核心技術(shù)泄密。若相關(guān)核心技術(shù)泄密并被競爭對手獲知和模仿，將可能給公司市場競爭力帶來不利影響。

　　公司所處行業(yè)具有人才密集型特征，是一個涉及多學(xué)科跨領(lǐng)域的綜合性行業(yè)，本行業(yè)企業(yè)需要大批機械、化工、電子、電氣控制、工業(yè)設(shè)計、工程等多個學(xué)科的專家和人才。上述技術(shù)人員對于新產(chǎn)品設(shè)計研發(fā)、產(chǎn)品成本控制以及提供穩(wěn)定優(yōu)質(zhì)的技術(shù)服務(wù)具有至關(guān)重要的作用。隨著市場需求的不斷增長，行業(yè)競爭的日益激烈，企業(yè)之間人才競爭也逐漸加劇，公司現(xiàn)有技術(shù)人才亦存在流失的風(fēng)險。如果公司不能持續(xù)加強技術(shù)人才的引進、激勵和保護力度，則存在一定的技術(shù)人才流失風(fēng)險。

　　公司主要產(chǎn)品屬于定制化設(shè)備，具有單臺設(shè)備價格高、使用周期長的特點。同一客戶在采購公司產(chǎn)品后，如無產(chǎn)能擴建、設(shè)備技改或工藝更新的需求，短期內(nèi)向公司進行重復(fù)大額采購的可能性較小，因此公司面臨持續(xù)開拓新客戶的風(fēng)險。未來若公司無法在維護原有客戶的基礎(chǔ)上持續(xù)開拓新的客戶，可能將對公司的經(jīng)營業(yè)績造成不利影響。

　　目前公司的主要競爭者均在中國設(shè)廠，并引入國際先進的工藝方式與制造技術(shù)。其中水平連續(xù)式電鍍工藝的代表企業(yè)為外資企業(yè)安美特（中國）化學(xué)有限公司，技術(shù)來源于其集團的德國工廠；垂直升降式電鍍工藝的代表企業(yè)為臺資企業(yè)競銘機械股份有限公司、港資企業(yè)東莞宇宙電路板設(shè)備有限公司和港資企業(yè)寶龍自動機械（深圳）有限公司，技術(shù)均來源于港臺地區(qū)。目前各家競爭者也開始陸續(xù)推出垂直連續(xù)電鍍設(shè)備。若上述企業(yè)利用其自身優(yōu)勢擠壓、搶占公司產(chǎn)品的市場，公司將面臨行業(yè)競爭加劇、市場占有率下降的風(fēng)險，進而影響公司的盈利能力。

　　報告期末，公司存貨主要由原材料、在產(chǎn)品、發(fā)出商品和庫存商品等構(gòu)成。2023年12月末，公司存貨為41,157.20萬元，存貨減值損失累計為1,558.78萬元。未來，若公司存貨規(guī)模進一步擴大，則可能給公司生產(chǎn)經(jīng)營帶來一定的負(fù)面影響。

　　2023年12月末，公司應(yīng)收賬款為63,601.19萬元，賬齡在1年以內(nèi)的應(yīng)收賬款余額占比為53.60%。未來若客戶信用狀況發(fā)生重大不利變化，公司將面臨一定的應(yīng)收賬款壞賬風(fēng)險。

　　公司于2022年10月通過高新技術(shù)企業(yè)復(fù)審，取得《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號為GR9）。公司子公司廣德東威于2022年10月取得《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號為GR9）。根據(jù)相關(guān)政策規(guī)定，公司2022年至2024年享受15%的所得稅優(yōu)惠稅率，公司子公司廣德東威2022年至2024年享受15%的所得稅優(yōu)惠稅率。如果國家所得稅相關(guān)政策發(fā)生重大不利變化或公司及子公司的高新技術(shù)企業(yè)資格在有效期滿后未能順利通過重新認(rèn)定，將對公司的稅后利潤產(chǎn)生一定的不利影響。

　　公司目前產(chǎn)品主要面向下游PCB制造廠商，產(chǎn)品的市場需求主要取決于下游PCB制造廠商的固定資產(chǎn)投資規(guī)模及其增速。如果未來下游PCB制造業(yè)景氣度下降，則預(yù)計下游PCB制造廠商將會減少相關(guān)電鍍設(shè)備的采購，從而對公司經(jīng)營造成一定的不利影響。

　　目前，公司已逐步向電鍍設(shè)備的其他應(yīng)用領(lǐng)域如新能源動力電池等下游新行業(yè)拓展。在新行業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域內(nèi)，由于不同的下游應(yīng)用領(lǐng)域的技術(shù)方案選擇存在不確定性、市場進入門檻和競爭格局等不同，從而使公司面臨新行業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域的市場開拓風(fēng)險。

　　公司核心產(chǎn)品主要應(yīng)用于PCB電鍍領(lǐng)域、通用五金電鍍領(lǐng)域、新能源動力電池正負(fù)極材料專用設(shè)備及光伏領(lǐng)域。如未來下業(yè)受宏觀經(jīng)濟周期波動或相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策調(diào)整影響，則會對公司的經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生不利影響。近年來，全球經(jīng)濟增速減緩，通貨膨脹壓力加大，全球經(jīng)濟貿(mào)易復(fù)蘇的力度和可持續(xù)性都存在較大的不確定性。我國宏觀經(jīng)濟基本保持平穩(wěn)，但仍面臨宏觀經(jīng)濟帶來的不確定性帶來的經(jīng)營風(fēng)險。

　　公司實現(xiàn)營業(yè)總收入909,229,904.80元，較上年同期下降10.13%。報告期實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤151,427,452.93元，比上年同期下降29.01%。報告期末，公司總資產(chǎn)2,481,922,259.48元，較報告期初增長40.40%；歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)1,736,315,757.41元，較報告期初增長85.12%。

　　自成立以來，公司一直專注于電鍍設(shè)備的研發(fā)與設(shè)計，公司將持續(xù)專注產(chǎn)品的做新、做優(yōu)、做精，真正做到國內(nèi)首創(chuàng)、國際領(lǐng)先。同時，公司將以VCP設(shè)備的優(yōu)勢為核心基礎(chǔ)，持續(xù)推進電鍍設(shè)備在各行業(yè)的應(yīng)用與發(fā)展，進而實現(xiàn)產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域的縱深發(fā)展。

　　公司計劃在PCB、五金表面處理、新能源、光伏、儲能、集成電路等多個領(lǐng)域及細(xì)分行業(yè)均形成較強的領(lǐng)先優(yōu)勢，用高效、智能、環(huán)保的產(chǎn)品和服務(wù)打造市場競爭力，逐步成為具備國際影響力的高端精密電鍍設(shè)備及技術(shù)服務(wù)企業(yè)。

　　不斷加強研發(fā)投入，提升自身創(chuàng)新力，“做新、做優(yōu)、做精”。公司VCP設(shè)備在電鍍工藝的多項關(guān)鍵指標(biāo)上已經(jīng)居于國內(nèi)領(lǐng)先水平，部分產(chǎn)品已達到或優(yōu)于國際同類設(shè)備的技術(shù)水平。為滿足市場對PCB電鍍性能不斷提出的更高要求，公司將不斷提升電鍍設(shè)備的技術(shù)水平，持續(xù)優(yōu)化迭代能滿足客戶需求的各類VCP產(chǎn)品，“做新、做優(yōu)、做精”，并進一步深化在水平鍍設(shè)備領(lǐng)域的技術(shù)積累和先發(fā)優(yōu)勢。水平表面處理設(shè)備是PCB電鍍前道工序的配套設(shè)備，公司可以充分利用已具備較高市場競爭力的垂直連續(xù)電鍍設(shè)備帶來的協(xié)同效應(yīng)，逐步提高其產(chǎn)銷量及市場占有率。同時，強化PCB細(xì)分市場，積極推進IC載板及陶瓷基板電鍍設(shè)備打開市場。

　　在通用五金電鍍領(lǐng)域，環(huán)保、節(jié)能、安全問題一直是通用五金電鍍領(lǐng)域亟需解決和優(yōu)化的課題。公司一直致力于幫助客戶做到節(jié)能減排、降耗、清潔生產(chǎn)、提高自動化、安全性、智能化水平。公司將持續(xù)將PCB電鍍領(lǐng)域取得的成功經(jīng)驗，應(yīng)用到通用五金電鍍領(lǐng)域，持續(xù)不斷為通用五金電鍍提供更加環(huán)保、節(jié)能和安全的解決方案。隨著設(shè)備的進一步推廣，公司計劃未來能做到市場的5%-10%左右，不排除更大市占率。

　　雖然公司已是新能源鍍膜設(shè)備的行業(yè)領(lǐng)先者，但仍在持續(xù)迭代升級公司設(shè)備，以持續(xù)保持先發(fā)優(yōu)勢和市場競爭力。一方面，設(shè)備的迭代升級，由最開始的6個銅槽、8個銅槽逐漸發(fā)展為12個銅槽甚至更多的槽體，速度提升明顯；另一方面，應(yīng)用場景的延伸，積極推動應(yīng)用場景從動力電池不斷向儲能電池、消費電子電池的延伸，擴大受眾群體。

　　公司作為目前國內(nèi)乃至全球唯一實現(xiàn)新能源鍍膜設(shè)備規(guī)模量產(chǎn)的企業(yè)，亦布局了新能源鍍膜前道工序的磁控設(shè)備?？蛻敉ㄟ^設(shè)備的配套使用，可以更好地保障技術(shù)連貫性，有利于保證產(chǎn)品的高良品率，有利于降低客戶的生產(chǎn)成本。同時，公司亦可提供優(yōu)質(zhì)的整套安裝及售后服務(wù)，更有利于后期一體化設(shè)備的維護與保養(yǎng)。

　　此前，第三代光伏電鍍設(shè)備已于2023年10月初發(fā)貨至客戶處，目前正在客戶處驗證中。同時，公司也在設(shè)備端積極探索其他能實現(xiàn)降本增效的銅代銀技術(shù)。

　　1、加強內(nèi)部生產(chǎn)管理，確保年度目標(biāo)完成。公司將努力克服各種不確定因素對生產(chǎn)經(jīng)營的影響，堅持以市場和客戶需求為導(dǎo)向，充分利用內(nèi)外部資源，加強生產(chǎn)管理，提升設(shè)計、研發(fā)能力，提高產(chǎn)品質(zhì)量，加強技術(shù)與客戶需求的對接，充分利用公司的渠道優(yōu)勢，做好生產(chǎn)和銷售任務(wù)，努力確保生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)的全面完成。

　　2、加大應(yīng)收應(yīng)付管理，提升資金運營效率。為減少外部宏觀環(huán)境、行業(yè)環(huán)境對公司的影響，強化應(yīng)收應(yīng)付管理，提升資金運營效率。應(yīng)收款項管理上，加大催收力度，加快催收頻率，減少壞賬發(fā)生可能性；同時，收緊合同付款節(jié)奏，減少應(yīng)收賬款未來發(fā)生額。應(yīng)付款項管理上，加強銷售訂單管理，合理降低各項費用，實現(xiàn)開源節(jié)流。

　　3、加深技術(shù)創(chuàng)新優(yōu)勢，拓展利潤新增長點。一方面，做好公司傳統(tǒng)業(yè)務(wù)領(lǐng)域（PCB領(lǐng)域和通用五金表面處理領(lǐng)域）的技術(shù)創(chuàng)新服務(wù)，不斷進行產(chǎn)品的升級。另一方面，積極布局新能源領(lǐng)域（鋰電池及光伏行業(yè)）的業(yè)務(wù)發(fā)展，緊跟市場發(fā)展趨勢，了解客戶的最新需求。公司將積極拓展新業(yè)務(wù)與新市場，利用自身技術(shù)優(yōu)勢，研發(fā)新技術(shù)與新產(chǎn)品，尋找公司新的利潤增長點，努力實現(xiàn)銷售規(guī)模與營業(yè)利潤的同步增長，以更好的業(yè)績回報投資者。

　　4、加大技術(shù)研發(fā)投入，強化自主知識產(chǎn)權(quán)。在技術(shù)研發(fā)方面，公司以技術(shù)創(chuàng)新為動力，加強產(chǎn)學(xué)研合作，積極跟蹤行業(yè)研發(fā)動態(tài)和市場信息反饋，在市場需求、研發(fā)趨勢、項目規(guī)劃之間形成高效、及時的互動平臺。公司自創(chuàng)立以來，公司高度重視自主知識產(chǎn)權(quán)，堅持加大對新產(chǎn)品研發(fā)的持續(xù)投入，大力研發(fā)具有自主知識產(chǎn)權(quán)的核心技術(shù)。

　　5、加強人才隊伍建設(shè)，提升公司員工素質(zhì)。根據(jù)公司所處的發(fā)展階段，通過內(nèi)部培訓(xùn)、人才引進等多種方式大力擴充人才隊伍，不斷改善員工知識結(jié)構(gòu)、專業(yè)結(jié)構(gòu)。充分發(fā)掘現(xiàn)有人力資源的潛力，在公司員工中開展后續(xù)職業(yè)培訓(xùn)，提高現(xiàn)有員工業(yè)務(wù)素質(zhì)和技能。加大與國內(nèi)對口院校合作力度，多渠道培養(yǎng)引進優(yōu)秀人才。